抗日戰爭時期1940年，山東臨城棗莊一帶的鐵路線上，活躍著一支鐵道游擊隊，他們專門在交通線上打擊敵人，牽制敵人兵力。大隊長劉洪、政委李正組織游擊隊先在陳莊開設一個炭場作掩護，襲擊了幾次火車，武裝自己，并供應軍區一批武器，被老百姓稱為飛虎隊。敵小林部隊調來特務隊，妄想消滅飛虎隊。英雄們先下手為強，襲擊洋行，又襲擊了客車。迫使敵人將進山“掃蕩”的兵力撤回一部分來對付飛虎隊。但飛虎隊的英雄們行動神速，又有群眾的大力支持，敵人根本找不到飛虎隊的蹤跡，連狡猾的特務隊長岡村，也狼狽不堪。日本侵略者勾結國民黨反動派，圍攻游擊隊。劉洪負傷，住在芳林嫂家中養傷，這里便成了游擊隊領導集會的地方。芳林嫂的丈夫前些時候犧牲，芳林嫂對劉洪細心照料，因此，二人漸漸相愛了。岡村偵察到游擊隊活動的地點，突然襲擊。劉洪、李正迅速打了個反包圍，消滅了敵人，岡村逃脫。敵人惱羞成怒，便到處放火燒村莊，進行報復。敵人的暴行激怒了劉洪，在微山湖擺開陣勢，要與敵人決戰。李正趕來阻止，不幸負傷。隊伍聽從命令，才免遭損失。飛虎隊經過休整，隊伍擴大了。這時，太平洋戰爭爆發，日寇軍運更加繁忙。劉洪帶著隊伍，經常在鐵道上出擊，搞得敵人寸步難行。小林不得不調集魯南地區全部兵力，進攻微山湖，企圖全殲鐵道游擊隊。飛虎隊的英雄們在殺傷敵人主力部隊后，巧妙地化裝成日軍突圍出來，遇上岡村，一場激戰，全殲岡村特務隊，岡村也葬身魚腹。芳林嫂奉命到湖西偵察，不幸被俘。1945年，抗戰勝利，李正傷好回到飛虎隊，并帶來新任務：要插到臨城去阻止蔣匪軍往北竄，同時，要迫使小林部隊投降。飛虎隊打擊企圖北竄的蔣匪軍，救出芳林嫂，逮住了逃跑的小林和他的殘兵敗將。鐵道游擊隊更加壯大了。這是一部具有傳奇色彩的評書，它情節曲折驚險，險象環生，緊扣觀眾心弦，同時也有相當強的抒情性，表現了戰士們的革命樂觀主義精神。評書演員處理樸素而又生動，細節設計的機智幽默與劇情的緊張展開有機結合、相得益彰，較好地展示了環境和人物風貌。

鐵道游擊隊，是抗日戰爭時期活躍在現山東魯南地區（臨城，嶧縣，滕縣）的一支抗日武裝。鐵道游擊隊  是一支由中國共產黨領導的、英雄的抗日武裝力量，隸屬于八路軍“115師蘇魯支隊”。該隊以臨城（今薛城區）為中心，依靠群眾，開展游擊戰術，與日本侵略者展開浴血奮戰，奏響了民族救亡的最強音。于1945年解散并入華東野戰軍。